eFX en la app de la fintech: qué cambia con la BCB 561

El eFX en la app de la fintech cambió el 1 de octubre de 2026, cuando entró en vigor la Resolución BCB 561. Desde entonces, solo una institución autorizada presta pagos o transferencias internacionales, la aceptación del cliente tiene que poder comprobarse, los reales entran por la cuenta o el boleto del propio remitente y la liquidación con el exterior no acepta stablecoins.

Las alertas jurídicas publicadas desde mayo explican la norma para la institución; este texto lee la Resolución BCB n.º 561, que modificó la Resolución BCB n.º 277, desde el lado de quien construye el producto. Es una lectura de producto: el encuadre de tu operación sigue a cargo del equipo jurídico de la fintech.

En 2025, Wama diseñó y desarrolló la aplicación de Cappta, institución de pago que ofrece captura de pagos y cuenta digital en white label. En una app así, lo que el Banco Central y las tiendas exigen de la app financiera llega antes de la primera pantalla, y la 561 suma una capa para todo el dinero que cruza la frontera.

¿Qué cambia la Resolución BCB 561 en la app de la fintech?

La 561 reescribió el capítulo del eFX en la Resolución BCB 277, la norma de cambio de divisas. El eFX es el servicio de pago o transferencia internacional: compras en el exterior, envío de dinero, transferencias entre cuentas de la misma persona y retiros. Para el producto, el cambio cae en cinco lugares.

• Quién lo presta: solo una institución autorizada por el Banco Central.

• Alcance: entra la transferencia vinculada a inversión, hasta US$ 10.000 por operación.

• Pantalla de condiciones: la aceptación del cliente tiene que poder comprobarse.

• Checkout: los reales solo entran por la cuenta o el boleto del propio remitente, o por un instrumento de hasta US$ 200.

• Back-office: KYC de la contraparte en el exterior, liquidación sin activos virtuales y registro durante diez años.

El sitio web de la fintech sigue sujeto a lo que la ley exige del sitio de una fintech; la 561 toca la app y la operación.

¿Quién puede ofrecer eFX desde el 1 de octubre?

Solo una institución autorizada a funcionar por el Banco Central (art. 49, § 2): bancos, Caixa, agencias de fomento, financieras, corredoras y distribuidoras de valores, casas de cambio e instituciones de pago autorizadas como emisoras de dinero electrónico, de instrumentos pospago o como adquirentes, aunque no tengan autorización de cambio.

El servicio empieza cinco días hábiles después de que la institución incluya la modalidad en el Unicad, el registro de entidades del Banco Central (art. 49, § 3). Quien ya lo prestaba tiene hasta el 30 de octubre de 2026 para hacer esa inclusión (art. 56-A). Una modalidad nueva también pide revisar lo que la institución de pago publica en su sitio web.

Quien lo presta sin autorización tiene que solicitar autorización como institución de pago hasta el 31 de mayo de 2027 (art. 56-B). Hasta la decisión, opera con restricciones por tipo de operación, y se detiene en 30 días si no la solicita o si la solicitud se rechaza. Por eso la app necesita activar y desactivar cada modalidad sin esperar una versión nueva en la tienda.

¿Dónde se aplica el límite de US$ 10.000?

En la operación. La transferencia unilateral, la transferencia entre cuentas de la misma persona, la inversión y, desde octubre, la compra por una solución de pago digital sin integración con una plataforma de comercio electrónico tienen un tope de US$ 10.000 o su equivalente en otra moneda (art. 49). El § 1 prohíbe fraccionar operaciones para aprovechar esos límites.

Para el producto, la finalidad viene antes del monto. La misma pantalla de envío cae en reglas distintas según el motivo declarado, así que la finalidad es un campo obligatorio, el tope se valida en la moneda de la operación y los envíos seguidos al mismo destino entran en el control de fraccionamiento.

¿Cómo comprueba la app la aceptación del cliente?

Guardando la aceptación con versión y fecha. El prestador tiene que garantizar que el cliente fue informado, de forma clara y oportuna, sobre las responsabilidades del prestador, las condiciones del servicio y los derechos vinculados al instrumento usado para pagar (art. 51). El párrafo único exige que pueda comprobar que el cliente conocía y aceptaba previamente esas condiciones.

Una casilla marcada sin registro no comprueba nada. Lo que comprueba es saber qué versión de las condiciones apareció, cuándo y para quién, y mostrar la versión nueva antes de la siguiente operación cada vez que el texto cambie. Vale la pena aplicar cómo la interfaz de una fintech maneja el rechazo y la confianza: un resumen legible y la aceptación como paso propio.

¿Qué tiene que mostrar el extracto del eFX?

Fecha, partes, monto en reales, tarifa y subtotales de retiros, pagos y transferencias (art. 52). En moneda extranjera, también la moneda y el monto en ella. En compras o retiros en el exterior con tarjeta de uso internacional, el monto en dólares, la tasa de conversión del día y el monto en reales.

El monto en reales es definitivo: la norma prohíbe indexarlo a la moneda extranjera o volver a convertirlo después (art. 54, § 1). Si el cliente paga después de la operación, el prestador puede ofrecer la conversión por la fecha del pago, con aceptación expresa (art. 54, § 2). En la app, esto se convierte en una confirmación con monto cerrado y, cuando exista esa oferta, en una segunda aceptación registrada.

En Milhas Pix, marketplace de millas con pago vía Pix, el sistema de pagos instantáneos de Brasil, Wama hizo desde la página de adquisición hasta las pantallas de gestión de ofertas y seguimiento de transacciones. Es en una pantalla de seguimiento así donde el extracto del art. 52 toma forma, campo por campo.

¿Por dónde entran y salen los reales?

Entran por la cuenta de depósito o de pago del propio remitente, por un boleto en el que él es el pagador o por un instrumento de hasta US$ 200 sin recarga ni retiro (art. 54-A). Salen solo como crédito en la cuenta del destinatario. El pago de terceros queda fuera, así que el checkout verifica la titularidad antes de liberar el envío.

Si el dinero entra por Pix, también aplican los límites y horarios de Pix en la app. Sin cuenta de reserva en el Banco Central, el dinero pasa por una cuenta exclusiva del prestador en una institución autorizada a operar cambio, con el único propósito de prestar el eFX, y está prohibido compensar los reales recibidos con los entregados (art. 54-A, §§ 2 y 3).

Lo que queda en el back-office

El remitente tiene que ser cliente del prestador, y el prestador necesita un contrato con la contraparte en el exterior y los procedimientos de conocimiento del cliente de la Circular n.º 3.978, la norma de prevención del lavado de dinero (art. 50-B). Con la contraparte, la liquidación es solo por cambio o por cuenta en reales de no residente, con los activos virtuales prohibidos (art. 50); las alertas jurídicas que leímos incluyen las stablecoins en esa prohibición.

Los datos de cada operación se guardan durante diez años (art. 50-C) y se envían al Banco Central por el Sistema Câmbio hasta el día 10 del mes siguiente (art. 81-A). La 561 no reguló el eFX por Banking as a Service, como registra una alerta jurídica de mayo. Para una fintech que opera con Banking as a Service, la división de responsabilidades se sigue analizando caso por caso.

Calendario: lo que ya rige y lo que vence hasta 2027

Cómo poner la 561 en el alcance de quien construye la app

Convirtiendo cada artículo en un ítem de alcance con fecha y responsable.

1. Confirmar con el equipo jurídico la situación de la fintech: autorizada, con Unicad hasta el 30 de octubre, o en transición, con solicitud hasta el 31 de mayo de 2027.

2. Listar las modalidades de la app (compra, envío, entre cuentas, retiro, inversión) y el tope de cada una.

3. Separar pantalla, sistema y rutina: la aceptación y el extracto son diseño; la titularidad y el bloqueo de fraccionamiento son ingeniería; el KYC de la contraparte y el registro son operación.

4. Escribir todo en el contrato de desarrollo del producto, con la fecha de vigencia al lado de cada entrega.

En Wama, una sola persona responde por el proyecto del briefing al deploy, y el diseño es la fase más larga del cronograma. La IA, con Claude Code y los agentes de Framer, acelera la construcción y no la decisión, y todo resultado pasa por revisión humana. La lectura de cada artículo queda con el equipo jurídico; al estudio le toca convertirla en pantalla y alcance.

Errores comunes

• Tratar la aceptación como una casilla marcada. Sin versión y fecha, la aceptación previa no se puede comprobar.

• Aceptar pagos de terceros. Los reales tienen que salir de la cuenta o el boleto del propio remitente.

• Mantener stablecoins en el canal con el exterior. Con la contraparte, solo cambio o cuenta en reales de no residente.

Preguntas frecuentes

¿Cuándo entró en vigor la Resolución BCB 561?

El 1 de octubre de 2026. Desde entonces, solo una institución autorizada presta eFX, y rigen las reglas de aceptación, entrada de reales y liquidación. Quien ya estaba autorizado y prestaba el servicio tiene hasta el 30 de octubre de 2026 para incluir la modalidad en el Unicad; quien no lo estaba, hasta el 31 de mayo de 2027 para solicitar autorización.

¿Una fintech sin autorización puede seguir ofreciendo eFX?

Puede, con restricciones, si solicita autorización al Banco Central como institución de pago hasta el 31 de mayo de 2027. Mientras la solicitud está en trámite, presta solo parte de las operaciones, según el tipo de empresa. Si no la solicita en el plazo o si se rechaza, tiene que detenerse en un máximo de 30 días.

¿La app puede aceptar el pago de un tercero para una remesa?

No. Los reales llegan al prestador por la cuenta del propio remitente, por un boleto en el que él es el pagador o por un instrumento de hasta US$ 200 sin recarga ni retiro. Por eso el checkout verifica la titularidad de quien paga antes de liberar el envío al exterior.

¿Las stablecoins quedaron prohibidas en el eFX?

Quedaron prohibidas como medio de pago o cobro entre el prestador de eFX y la contraparte en el exterior, que solo puede liquidarse por cambio o por una cuenta en reales de no residente mantenida en Brasil. Las operaciones con activos virtuales fuera del eFX siguen otras normas, que este texto no trata.

¿Qué tiene que mostrar el extracto del eFX?

Fecha, partes, monto en reales, tarifa y subtotales de retiros, pagos y transferencias. En moneda extranjera, la moneda y el monto en ella. En compras o retiros en el exterior con tarjeta de uso internacional, además el monto en dólares, la tasa de conversión del día y el monto resultante en reales.

Si tu fintech va a ajustar su app al eFX y quiere tratar pantalla, checkout y registro en el mismo alcance, habla con Wama.